Crescimento Global no mercado de ouro tem sido notável em 2025, refletindo uma combinação de tensões geopolíticas e mudanças nas expectativas de política monetária nos EUA.

Este artigo explora o recorde histórico de US$ 472 bilhões nos fundos globais atrelados ao ouro, assim como o impacto significativo das entradas líquidas nos ETFs de ouro, que atingiram um fluxo trimestral sem precedentes.

A crescente demanda por ouro entre investidores de varejo, o lançamento do Índice Futuro de Ouro B3 e a atuação dos bancos centrais destacam uma nova era para este ativo seguro, promissor em meio à incerteza global.

Desempenho Recorde dos Fundos Globais de Ouro em 2025

Em 2025, os fundos globais atrelados ao ouro alcançaram um marco impressionante ao atingir o recorde de US$ 472 bilhões em ativos, refletindo uma busca intensa por segurança e valor em um mundo de incertezas.

Tal crescimento foi fortemente impulsionado por intensas tensões geopolíticas que afetaram a confiança dos investidores em ativos mais voláteis.

A perspectiva de cortes nas taxas de juros nos Estados Unidos também desempenhou um papel vital, tornando o ouro mais atraente em comparação a outros investimentos, como ações e títulos.

Esses fatores conjuntos consolidaram o ouro como um refúgio seguro, atraindo uma quantidade sem precedentes de capital tanto de investidores institucionais quanto de varejo.

A B3, em resposta a esse cenário, lançou o Índice Futuro de Ouro B3 para acompanhar esse crescimento sem igual, ampliando ainda mais o interesse pela commodity no mercado brasileiro.

As Américas lideraram esse movimento, com destaque para os investimentos dos Estados Unidos, que somaram expressivos US$ 16,1 bilhões.

Esse fenômeno evidenciou a importância crescente do ouro na estratégia de alocação de ativos globais, mesmo enfrentando a volatilidade inerente ao mercado, como evidenciou o aumento do volume de negociações em setembro, marcado por 13 novas máximas históricas dos preços do ouro.

Fluxos Históricos dos ETFs de Ouro no Terceiro Trimestre

No terceiro trimestre de 2025, os ETFs de ouro atingiram um recorde sem precedentes com entradas líquidas de US$ 26 bilhões, fato que destaca o crescente interesse dos investidores, especialmente de varejo, pelo metal precioso.

Esse fenômeno reflete um cenário global caracterizado por várias tensões e incertezas que afastam investidores de ativos tradicionais.

A volatilidade cambial e a expectativa de cortes nos juros nos EUA também impulsionam essa tendência Relevante.

Investidores veem o ouro como um porto seguro em tempos de instabilidade.

Fundos Globais Atrelados ao Ouro receberam um impulso significativo durante este período, consolidando sua posição como opções atrativas.

• Incerteza econômica global
• Tensões geopolíticas
• Expectativas de política monetária nos EUA

Com 95% dos bancos centrais planejando ampliar suas reservas de ouro, o metal não apenas brilha, mas se firma como um ativo essencial no portfólio de muitos investidores.

Esse crescimento robusto ressalta a persistente relevância do ouro em um mercado mundial em constante mudança.

Inovação na B3: Lançamento do Índice Futuro de Ouro

O lançamento do Índice Futuro de Ouro B3 em 2025 marca um avanço significativo tanto tecnológico quanto financeiro para o mercado de investimentos brasileiro.

Esta inovação introduzida pela B3 oferece uma solução precisa e ágil para investidores interessados em ouro, permitindo que acompanhem de perto as flutuações de preço e tomem decisões mais informadas.

A plataforma foi desenvolvida para atender à crescente demanda por ouro, especialmente em tempos de tensão geopolítica e variações econômicas globais.

Além disso, ela facilita o acesso a uma métrica consolidada do desempenho do metal, algo antes menos acessível para investidores de varejo.

Com a B3 lançando este índice, conforme explicado no Bora Investir, os participantes do mercado têm à disposição um recurso poderoso para estratégias aprimoradas, posicionando assim o Brasil como um importante centro na negociação de ouro no cenário global, incrementando a transparência e confiança entre investidores.

Liderança das Américas nas Alocações de Ouro

As Américas assumiram uma posição de destaque nas alocações globais de ouro em 2025, lideradas por investimentos robustos nos Estados Unidos.

Este movimento reflete uma estratégia regional de diversificação e proteção patrimonial, em meio a incertezas econômicas e geopolíticas.

Com os EUA respondendo por um aporte significativo de US$ 16,1 bilhões, a região experimentou um crescimento sem precedentes, motivada pela busca por segurança em tempos turbulentos.

Esta tendência se consolidou, especialmente devido à valorização do ouro, que registrou novos recordes de preço, como destacam especialistas em Fundos Globais Atrelados ao Ouro chegam ao Recorde de US$ 472 Bilhões.

Enquanto isso, outros países nas Américas também buscam aumentar suas reservas, embora em escala menor, reconhecendo a necessidade de segurança financeira.

Segue a comparação entre os aportes dos EUA e dos demais países da região:

• EUA: US$ 16,1 bilhões
• Demais países: somados, US$ 7 bilhões

Com isso, a região reafirma sua importância estratégica no cenário global, impulsionada por decisões monetárias e contextos econômicos desafiadores.

Recordes de Preço e Volume de Negociação do Ouro em Setembro de 2025

Durante o mês de setembro de 2025, o mercado de ouro vivenciou uma movimentação dramática, alcançando 13 novas máximas históricas devido a uma combinação de fatores catalisadores. À medida que tensões geopolíticas se intensificavam, investidores de diversos perfis buscaram proteção em ativos seguros, fortalecendo o apetite pelo metal precioso.

O preço do ouro, em particular, superou significativamente a barreira dos US$ 4.000 por onça, chegando inclusive a ultrapassar os US$ 4.100 em vários momentos do mês.

O impulso no valor do ouro foi acompanhado por um notável aumento no volume de negociações, estabelecendo um novo recorde de contratos futuros.

Essa ação foi diretamente refletida no novo lançamento do Índice Futuro de Ouro da B3 que, em setembro, registrou o maior volume diário de transações.

Isso reforça a percepção do ouro como um sólido ativo de refúgio.

Estratégia dos Bancos Centrais no Mercado de Ouro

Os bancos centrais em 2025 dinamizaram o mercado de ouro ao ativarem estratégias robustas de reserva, adquirindo em média 64 toneladas por mês.

Com a volatilidade económica global, a confiança no ouro se reafirma, visto que 95% das autoridades monetárias planejam ampliar essas reservas.

Dessa forma, o ouro surge não apenas como uma simples commodity, mas sim um pilar fundamental na sustentação econômica global.

Além disso, o aumento nas compras é intensificado por tensões geopolíticas e pela menor confiança na estabilidade de moedas fiduciárias, um cenário empurrado, em parte, pelo declínio nas taxas de juros nos EUA.

Tal movimento é destacado em análises de mercado, como a mencionada no relatório da Forbes.

Agora, destaque-se os dados-chave desta tendência:

Indicador	Valor
Compras Mensais Médias	64 toneladas
Intenção de Ampliar Reservas	95%

A atuação dos bancos centrais solidifica uma confiança no metal precioso como uma estratégia de segurança frente a incertezas financeiras.

Volatilidade e Perspectivas Futuras do Preço do Ouro

A volatilidade observada no preço do ouro em 2025 é um reflexo direto das reações emocionais dos investidores frente às tensões geopolíticas e expectativas econômicas globais.

Riscos fiscais nos EUA e a incerteza monetária têm exacerbado essas reações, como detalha uma análise da Forbes sobre fundos de ouro em 2025.

Mudanças nos juros americanos serviram como catalisadores para esse comportamento, impulsionando flutuações acentuadas.

No entanto, a alta procura também está colocando pressão nos preços, levando alguns analistas a preverem correções significativas à medida que o mercado se ajusta.

Para o investidor, torna-se essencial adotar uma postura vigilante, fazendo um monitoramento constante das tendências.

Como o ouro continua a ser um refúgio em tempos de crise, antecipar esses movimentos pode ajudar a mitigar riscos e maximizar retornos, assegurando que as decisões de investimento sejam tomadas com base em dados concretos e análises ajustadas ao cenário atual.

Em suma, o cenário do mercado de ouro em 2025 apresenta um panorama dinâmico, com recordes de preço e aumento das reservas pelos bancos centrais, mas também levanta preocupações sobre a volatilidade e possíveis correções futuras.